《韓非子·喻老》：重為輕根，靜為躁君。
躁字，足部首，意為走動(dòng)，喿是出現(xiàn)眾多事物，合起來(lái)的意思是生出要走動(dòng)的眾多事物。這是2013年國(guó)內(nèi)外鉀肥市場(chǎng)的真實(shí)寫(xiě)照。
近年來(lái)，在高額利益的趨勢(shì)下，全球鉀鹽產(chǎn)能大幅擴(kuò)張。2013年的鉀肥市場(chǎng)大戲不斷，做為主要需求國(guó)之一，國(guó)內(nèi)終端用肥者雖然享受了躁動(dòng)帶來(lái)的價(jià)格直降，但是做為鉀肥經(jīng)營(yíng)者，國(guó)內(nèi)生產(chǎn)企業(yè)和貿(mào)易商均承受了較大的壓力。
老子說(shuō)，厚重是輕率的根本，靜定是躁動(dòng)的主宰。經(jīng)歷了躁動(dòng)的2013年，在2014年，或許國(guó)內(nèi)外的鉀肥經(jīng)營(yíng)者也應(yīng)該沉下心來(lái)，綜合審視行業(yè)未來(lái)的發(fā)展。
大合同早到 供需矛盾壓制價(jià)格回暖
2013年的大合同比以往時(shí)候來(lái)的要早一些。繼1月3日加拿大鉀肥出口公司Canpotex以標(biāo)準(zhǔn)氯化鉀到岸價(jià)400美元（噸價(jià)，下同）的價(jià)格與中化化肥澳門(mén)離岸商業(yè)服務(wù)有限公司，率先達(dá)成2013年上半年鉀肥進(jìn)口合約后，BPC、約旦阿拉伯鉀肥公司APC和以色列鉀肥公司ICL相繼與中國(guó)采購(gòu)聯(lián)盟（中化、中農(nóng)、中海油）達(dá)成采購(gòu)協(xié)議，使上半年鉀肥累計(jì)供應(yīng)合同量達(dá)到320萬(wàn)噸。
2012年中國(guó)鉀肥自給率首次突破50%，截止年底，港口和企業(yè)進(jìn)口鉀肥結(jié)轉(zhuǎn)庫(kù)存量約370萬(wàn)噸，國(guó)產(chǎn)鉀肥企業(yè)和下游各大復(fù)合肥企業(yè)結(jié)轉(zhuǎn)庫(kù)存約240萬(wàn)噸，渠道庫(kù)存量均較為充足，基本能滿(mǎn)足一季度市場(chǎng)需求。而早于業(yè)內(nèi)預(yù)期簽訂的大合同，在2月底春耕需求剛啟動(dòng)時(shí)便陸續(xù)到貨，此時(shí)青海地區(qū)國(guó)產(chǎn)鉀肥也恢復(fù)了生產(chǎn)，新一輪大幅度的聯(lián)儲(chǔ)聯(lián)銷(xiāo)鋪貨再次啟動(dòng)。充沛的結(jié)轉(zhuǎn)庫(kù)存和新的供應(yīng)量令市場(chǎng)一時(shí)難以消化，成交價(jià)格因此自年初起便一路松動(dòng)下行。
鐵運(yùn)再提價(jià) 成本因素限定銷(xiāo)售范圍
2月17日，國(guó)家發(fā)展改革委、鐵道部下發(fā)《關(guān)于調(diào)整鐵路貨物運(yùn)輸價(jià)格的通知》，自2013年2月20日起，平均每噸公里運(yùn)價(jià)提高1.5分，即由平均每噸公里11.51分錢(qián)提高到13.01分錢(qián)，化肥產(chǎn)品每噸千公里運(yùn)費(fèi)上漲15元，提價(jià)漲幅超過(guò)13%，遠(yuǎn)超業(yè)內(nèi)預(yù)期。
鐵路運(yùn)費(fèi)介于水運(yùn)和汽運(yùn)之間，且運(yùn)輸時(shí)間穩(wěn)定，是化肥長(zhǎng)距離運(yùn)輸?shù)闹饕绞�。�?guó)內(nèi)鉀肥供應(yīng)模式主要為海運(yùn)進(jìn)口、國(guó)產(chǎn)和邊貿(mào)陸運(yùn)，國(guó)產(chǎn)企業(yè)多集中在西北青海地區(qū)，邊貿(mào)陸運(yùn)主要由東北部滿(mǎn)洲里和綏芬河口岸入關(guān)，兩者的共同特點(diǎn)均為輸運(yùn)半徑較長(zhǎng)。此次鐵運(yùn)提價(jià)，增大了發(fā)貨成本，有貿(mào)易商表示，運(yùn)費(fèi)成本將決定未來(lái)銷(xiāo)售半徑。
俄白突分手 聯(lián)盟破裂引發(fā)行業(yè)驟變
改變現(xiàn)有格局的往往是突發(fā)事件。7月30日，全球兩大鉀肥卡特爾之一，合作近8年之久的BPC銷(xiāo)售聯(lián)盟，因?yàn)槎砹_斯烏拉爾鉀肥公司單方面發(fā)表公告退出而破裂。
消息猶如重磅炸彈，當(dāng)天，國(guó)際鉀肥巨頭股價(jià)集體重挫。英國(guó)《金融時(shí)報(bào)》評(píng)論稱(chēng)：“這就好比沙特決定退出石油輸出國(guó)組織(OPEC)，油價(jià)或?qū)⒙劼曄碌��！睘踱洰?dāng)時(shí)的CEO弗拉季斯拉夫·鮑姆加特納隨后提出將執(zhí)行以量取價(jià)的銷(xiāo)售原則，盡管該聲明遭到以另一個(gè)鉀肥銷(xiāo)售聯(lián)盟Canpotex為首的其他供應(yīng)商一致反對(duì)，但在之后的5個(gè)月里，國(guó)際鉀肥現(xiàn)貨價(jià)格一路下滑，截止2013年年底，每噸較年初報(bào)價(jià)下跌超過(guò)100美元。
近幾年來(lái)，在高利潤(rùn)的驅(qū)使下，各大鉀肥供應(yīng)商不斷擴(kuò)大產(chǎn)能。2017年全球鉀鹽產(chǎn)能預(yù)計(jì)將從當(dāng)前的近5000萬(wàn)噸增長(zhǎng)到5960萬(wàn)噸，屆時(shí)，全球鉀肥總需求量預(yù)計(jì)為3740萬(wàn)噸，產(chǎn)能過(guò)剩不可避免。
或許，在一眾國(guó)際巨頭爭(zhēng)先恐后擴(kuò)產(chǎn)時(shí)，都認(rèn)為穩(wěn)固了多年的價(jià)格體系王國(guó)不會(huì)輕易動(dòng)搖。然而大廈傾覆卻突然發(fā)生，今天看似固若金湯，明天可能會(huì)突然崩盤(pán)。
眾企業(yè)擴(kuò)產(chǎn) 自給率增聯(lián)儲(chǔ)聯(lián)銷(xiāo)鋪貨
9月17日，國(guó)產(chǎn)鉀肥龍頭企業(yè)青海鹽湖工業(yè)股份有限公司發(fā)布公告稱(chēng)，新建的百萬(wàn)噸氯化鉀項(xiàng)目建成，投料試車(chē)并產(chǎn)出產(chǎn)品。截止2013年年底，新裝置累計(jì)生產(chǎn)氯化鉀21萬(wàn)噸，預(yù)計(jì)2014年產(chǎn)量將達(dá)到350萬(wàn)噸。
9月18日，新疆國(guó)投羅布泊鉀鹽有限責(zé)任公司《關(guān)于公司120萬(wàn)噸/年鉀肥項(xiàng)目擴(kuò)能改造工程項(xiàng)目的函》出爐， 120萬(wàn)噸鉀肥項(xiàng)目擴(kuò)能改造前期工程即將開(kāi)展，即在現(xiàn)有基礎(chǔ)上增加30萬(wàn)噸/年設(shè)計(jì)產(chǎn)能，加上前期10萬(wàn)噸工業(yè)性試驗(yàn)裝置，項(xiàng)目實(shí)施完成后，國(guó)投羅鉀硫酸鉀產(chǎn)能將達(dá)到160萬(wàn)噸/年。
2013年中國(guó)鉀肥自給率提高到53.3%，產(chǎn)能約為625萬(wàn)噸（K2O，下同），比2012年的540萬(wàn)噸增加15.7 %；總產(chǎn)量約為498萬(wàn)噸，比2012年的378萬(wàn)噸提高31.7%。隨著自主產(chǎn)能產(chǎn)量和質(zhì)量的提高，進(jìn)口鉀肥市場(chǎng)占有率逐漸下滑，2013年進(jìn)口總量369萬(wàn)噸，比2012年的408萬(wàn)噸下降9.6%。
入股烏拉爾 中投遠(yuǎn)謀增中國(guó)話語(yǔ)權(quán)
9月24日，全球最大的鉀肥生產(chǎn)商之一，俄羅斯烏拉爾鉀肥公司發(fā)表聲明稱(chēng)：公司收到中國(guó)主權(quán)財(cái)富基金中國(guó)投資有限責(zé)任公司（CIC）子公司正式通知，稱(chēng)其已占有12.5％的烏拉爾鉀肥公司股份。
此次股份增持是中投將其持有的可轉(zhuǎn)換公司債券轉(zhuǎn)換成烏鉀普通股的結(jié)果，這些可轉(zhuǎn)換公司債券由Wadge Holdings Limited公司發(fā)行，烏鉀并未參與此次交易。
中國(guó)做為全球三大主要鉀肥需求國(guó)之一，每年鉀肥需求量近1200萬(wàn)噸，其中進(jìn)口量約占需求總量的50%。歷年來(lái)，之所以能夠保持進(jìn)口價(jià)格“洼地”，最主要的原因是自給能力增強(qiáng)了談判話語(yǔ)權(quán)。此次中資入股國(guó)際鉀肥巨頭，對(duì)于中國(guó)市場(chǎng)來(lái)說(shuō)更是具有舉足輕重的意義。有外媒表示：“中投將能夠獲取敏感的定價(jià)和運(yùn)營(yíng)信息，從這一點(diǎn)來(lái)說(shuō)，中國(guó)可能改變與烏拉爾鉀肥的談判方法�！�
簽訂備忘錄 國(guó)際大鱷“血拼”中國(guó)市場(chǎng)
9月18日上午，在中國(guó)國(guó)家主席習(xí)近平和來(lái)華訪問(wèn)的約旦國(guó)王阿卜杜拉二世共同見(jiàn)證下，中化集團(tuán)與約旦阿拉伯鉀肥公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)APC）簽署了2014～2016三年合作備忘錄。根據(jù)合約規(guī)定，中化集團(tuán)每年采購(gòu)量約60萬(wàn)噸，價(jià)格根據(jù)當(dāng)時(shí)市場(chǎng)情況決定。
隨后，10月22日，中化又與白俄羅斯鉀肥公司簽訂未來(lái)三年合作框架。與同APC簽署的合作備忘錄不同，此次合作框架沒(méi)有確定進(jìn)口數(shù)量和價(jià)格，也沒(méi)有采取獨(dú)家代理的方式，僅明確了雙方未來(lái)三年的合作意向。
從一年一議的鉀肥大合同談判，到半年一次定價(jià)再到?jīng)]有明確量?jī)r(jià)的合作備忘錄，國(guó)際供應(yīng)商的“步步退讓”，可以看出中國(guó)市場(chǎng)在全球鉀肥產(chǎn)能過(guò)剩的大環(huán)境下，關(guān)注度持續(xù)增加的重要地位。
仍未見(jiàn)反哺 境外找鉀路漫漫欲何往
“走出去境外找鉀，增強(qiáng)鉀肥資源儲(chǔ)備�！笔侵袊�(guó)鉀肥行業(yè)可持續(xù)發(fā)展的長(zhǎng)遠(yuǎn)規(guī)劃，目前中國(guó)境外鉀肥基地分布加拿大、老撾、剛果（布）、泰國(guó)、伊朗、埃塞俄比亞和俄羅斯（中投持烏拉爾12.5%股權(quán)）7個(gè)國(guó)家共22個(gè)項(xiàng)目。雖然截止到2013年年底，仍未見(jiàn)一噸境外鉀肥反哺國(guó)內(nèi)市場(chǎng)，業(yè)內(nèi)也因此有一定爭(zhēng)議。但是作為鉀肥需求量逐漸增加的主要需求國(guó)，雖然近幾年國(guó)內(nèi)自主產(chǎn)量大幅提高，但可溶性鉀資源的可持續(xù)性發(fā)展性一直是業(yè)內(nèi)人士的“心病”，根據(jù)相關(guān)調(diào)查顯示，國(guó)內(nèi)可溶性鉀資源只能再開(kāi)采不足30年。因此長(zhǎng)遠(yuǎn)來(lái)看，境外找鉀決非小事，對(duì)此應(yīng)該多一份耐心和信心。
邊貿(mào)價(jià)領(lǐng)漲 三分天下?tīng)恳话l(fā)動(dòng)全身
2013年前三個(gè)季度，在供需不對(duì)等、肥料行業(yè)整體低迷等因素的影響下，國(guó)內(nèi)鉀肥價(jià)格呈現(xiàn)直線下滑。轉(zhuǎn)折點(diǎn)出現(xiàn)在9月底的邊貿(mào)市場(chǎng)，受俄羅斯鐵路修整、邊貿(mào)鐵路換裝效率低下等因素影響，邊貿(mào)四季度鉀肥到貨量較往年同期大幅減少。邊貿(mào)商在十月初率先收緊報(bào)價(jià)，但當(dāng)時(shí)因?yàn)檎w市場(chǎng)依舊低迷，并未引起下游過(guò)多關(guān)注。進(jìn)入十月中旬后，隨著冬儲(chǔ)訂單采購(gòu)的開(kāi)始，白鉀、大顆粒貨源緊張初現(xiàn)端倪，前期不被下游接受的高端報(bào)價(jià)，開(kāi)始向國(guó)產(chǎn)和港口貨源蔓延。在“買(mǎi)漲不買(mǎi)跌”的從眾心理帶動(dòng)下，四季度國(guó)內(nèi)鉀肥市場(chǎng)呈現(xiàn)一片搶購(gòu)熱潮，價(jià)格也領(lǐng)先于國(guó)際市場(chǎng)止跌趨穩(wěn)。
根據(jù)海關(guān)數(shù)據(jù)，在2013年1~12月中國(guó)進(jìn)口鉀肥的603萬(wàn)噸中，來(lái)自俄羅斯邊貿(mào)陸運(yùn)的進(jìn)口量約191.38萬(wàn)噸，邊貿(mào)早已由海運(yùn)的補(bǔ)充提升到可以影響國(guó)內(nèi)鉀肥價(jià)格格局的重要位置。
聚焦難溶鉀 資源匱乏辟新徑求突圍
據(jù)農(nóng)業(yè)部相關(guān)數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)，國(guó)內(nèi)缺鉀土壤達(dá)到4.5億畝，需要鉀肥約6000萬(wàn)噸。國(guó)內(nèi)可溶性鉀資源缺乏，對(duì)進(jìn)口依賴(lài)度較高。但是難溶性鉀資源豐富，儲(chǔ)量大于1000億噸，開(kāi)發(fā)利用難溶性鉀肥資源，可以緩解中國(guó)鉀肥資源短缺的現(xiàn)狀，對(duì)保障糧食安全和提高國(guó)際貿(mào)易話語(yǔ)權(quán)具有重要作用。
經(jīng)過(guò)幾十年的研究和創(chuàng)新，利用難溶性鉀礦生產(chǎn)鉀肥的工藝逐漸成熟，出現(xiàn)了煅燒法、水熱法等，產(chǎn)品中不僅含有鉀，還含有硅、鈣、鎂等營(yíng)養(yǎng)元素，越來(lái)越受業(yè)內(nèi)關(guān)注。
新關(guān)稅利好 張弛有度助力精細(xì)加工
12月16日，國(guó)務(wù)院關(guān)稅稅則委員會(huì)發(fā)布《2014年關(guān)稅實(shí)施方案》，其中“其他氯化鉀”出口關(guān)稅由目前2000元調(diào)整為600元，同時(shí)刪除“分析純的氯化鉀”稅目，增列 “純氯化鉀”，并將純度指標(biāo)明確為按重量計(jì)氯化鉀含量不小于99.5％，取消其他審核標(biāo)準(zhǔn)。按照新規(guī)定，純度達(dá)到99.5%氯化鉀均可以按“純氯化鉀”稅目歸類(lèi)報(bào)關(guān)，不再征收關(guān)稅。
此次鉀肥關(guān)稅調(diào)整具有雙層含義，一方面“其他氯化鉀”出口關(guān)稅調(diào)整為每噸600元，作為肥料級(jí)氯化鉀，在出口市場(chǎng)相當(dāng)于每噸增加100美元成本，價(jià)格依然沒(méi)有優(yōu)勢(shì)，這在一定程度上保護(hù)了原本就較為貧瘠的可溶性鉀資源。另一方面，取消“純氯化鉀”出口關(guān)稅和檢測(cè)標(biāo)準(zhǔn)，將帶動(dòng)鉀精細(xì)化工產(chǎn)能的增加，純氯化鉀主要以氯化鉀為原料，進(jìn)行二次加工提純，因此即可提高國(guó)內(nèi)氯化鉀需求，又使得氯化鉀市場(chǎng)形成有“進(jìn)”有“出”的良性循環(huán)，平衡國(guó)內(nèi)鉀肥供需關(guān)系。
